போன்ஸி திட்டம், மோசடி மற்றும் சட்டவிரோத முதலீட்டு நடவடிக்கை, இது சிறிய, ஆபத்து இல்லாத முதலீடுகளுக்கு விரைவான, எளிதான மற்றும் குறிப்பிடத்தக்க வருவாயை உறுதியளிக்கிறது. ஒரு போன்ஸி திட்டம் என்பது ஒரு வகை பிரமிட் திட்டமாகும், இதில் ஆபரேட்டர், பிரமிட்டின் உச்சியில், ஒரு சிறிய குழு முதலீட்டாளர்களைப் பெறுகிறார், இது ஆரம்பத்தில் முதலீட்டாளர்களின் இரண்டாவது குழுவிலிருந்து பெறப்பட்ட நிதிகள் மூலம் மிகப்பெரிய முதலீட்டு வருவாயை வழங்குகிறது. இரண்டாவது குழு, முதலீட்டாளர்களின் மூன்றாவது குழுவிலிருந்து பெறப்பட்ட நிதியுடன் செலுத்தப்படுகிறது, மேலும் சாத்தியமான முதலீட்டாளர்களின் எண்ணிக்கை தீர்ந்துபோகும் வரை மற்றும் திட்டம் சரிந்து போகும் வரை. திட்டம் முன்னேறும்போது உள்வரும் முதலீடுகளின் ஒரு பகுதியை ஆபரேட்டர் பொருத்தமாகக் கொள்ளலாம் அல்லது நிதிகளுடன் தப்பிச் செல்வதற்கு முன்பு செயல்பாடு சரிந்து போகும் வரை காத்திருக்கலாம்.
17 ஆம் நூற்றாண்டின் முற்பகுதியில் போன்ஸி திட்டத்தின் மாறுபாடுகள் இருந்தன என்று வரலாற்றாசிரியர்கள் நம்புகிறார்கள் என்றாலும், அமெரிக்காவிற்கு குடியேறிய இத்தாலியரான கார்லோ பொன்சி என்பவருக்கு இந்த திட்டம் பெயரிடப்பட்டது, அவர் 1919-20ல் ஆயிரக்கணக்கான நியூ இங்கிலாந்து குடியிருப்பாளர்களை மில்லியன் கணக்கான டாலர்களில் மோசடி செய்தார். ஐரோப்பிய தபால் தலைகளை விற்க. 90 நாட்களுக்குள் தங்கள் முதலீடுகளை இரட்டிப்பாக்குவதாக வாக்குறுதியுடன் ஒரு சிறிய குழு முதலீட்டாளர்களை போன்ஸி ஆரம்பத்தில் வாங்கினார். கிடைக்கும்-பணக்கார-விரைவான முதலீட்டு வாய்ப்பு என்ற வார்த்தை பரவியதால், போன்சியின் முதலீட்டாளர்கள் குழு விரிவடைந்தது, மிகக் குறுகிய காலத்தில் கணிசமான அளவு பணத்தை திரட்ட அனுமதித்தது-ஒரு சந்தர்ப்பத்தில், அவர் மூன்று மணி நேரத்தில் 1 மில்லியன் டாலர்களை திரட்டினார்-இதனால் அவரது முதலீட்டாளர்களின் நம்பிக்கையை பராமரிக்கவும். இருப்பினும், ஒன்பது மாதங்களுக்குள், போன்சியின் திட்டம் சரிந்தது. அவரது முழு முதலீடும் 30 டாலர் மதிப்புள்ள முத்திரைகள் மட்டுமே இருந்தபோதிலும், இறுதியில் அவர் தனது திட்டத்துடன் சுமார் million 15 மில்லியனில் ஆயிரக்கணக்கான முதலீட்டாளர்களை மோசடி செய்தார். போன்சி 1920 இல் கைது செய்யப்பட்டார் மற்றும் பல மோசடி மற்றும் லார்செனி ஆகிய குற்றச்சாட்டுகளுக்கு ஆளானார் மற்றும் சிறைத்தண்டனை விதிக்கப்பட்டார்.
இந்த திட்டத்தை கடைசியாகப் பயன்படுத்தியவர் பொன்சி அல்ல. மிக சமீபத்தில், 2007 ஆம் ஆண்டில், யிலிஷென் தியான்சி குழுமத்தின் நிறுவனர் சீன தொழிலதிபர் வாங் ஃபெங்யூ, தனது எறும்பு விவசாயத் திட்டத்தால் கோபமடைந்தவர்களுக்குப் பிறகு “சமூக அமைதியின்மையைத் தூண்டினார்” என்ற குற்றச்சாட்டில் கைது செய்யப்பட்டார், இது ஒரு பில்லியன் டாலருக்கும் அதிகமானவர்களில் ஒரு மில்லியன் மக்களை இணைத்ததாகக் கூறப்படுகிறது, எதிர்ப்பு தெரிவித்து அரசாங்க அலுவலகங்களை அணிதிரட்டியது. 2008 ஆம் ஆண்டில், இப்போது செயல்படாத கொலம்பிய நிதிக் குழுவின் நிறுவனர் டேவிட் முர்சியா குஸ்மான், டி.எம்.ஜி க்ரூபோ ஹோல்டிங் எஸ்.ஏ. இந்த திட்டம் தொடர்பாக மேலும் பலர் பின்னர் கைது செய்யப்பட்டு குற்றம் சாட்டப்பட்டனர். அதே ஆண்டில், நாஸ்டாக் பங்குச் சந்தையின் முன்னாள் தலைவரும், பெர்னார்ட் எல். மடோஃப் இன்வெஸ்ட்மென்ட் செக்யூரிட்டீஸ் எல்.எல்.சியின் நிறுவனரும் தலைவருமான பெர்னி மடோஃப், ஒரு போன்ஸி திட்டத்தை இயக்கியதற்காக மோசடி குற்றச்சாட்டு சுமத்தப்பட்டார், இது முதலீட்டாளர்களை சுமார் 50 பில்லியன் டாலர்களில் மோசடி செய்ததாகக் கூறப்படுகிறது. மார்ச் 2009 இல் 11 மோசடி மற்றும் பணமோசடி குற்றச்சாட்டுகளுக்கு அவர் குற்றத்தை ஒப்புக்கொண்டார், ஜூன் மாதத்தில் அவருக்கு 150 ஆண்டுகள் சிறைத்தண்டனை விதிக்கப்பட்டது.
